Высокочастотный трейдинг, стратегии и алгоритмы HFT, высокочастотная торговля на бирже, как работает high frequency trading

Термин высокочастотная торговля биткойнами также широко используется сегодня. То же самое верно и для высокочастотной торговли криптовалютой. High-frequency trading – автоматическая высокочастотная торговля, основанная на применении алгоритмов. Эффективность HFT обеспечивают торговые роботы, написанные опытными программистами с применением высокоуровневых языков программирования C++, Java и др. Подобные системы способны совершать сделки за считанные доли секунды и обеспечивать пользователям высокий доход.

Однако, когда дело доходит до дневной торговли, доля HFT может варьироваться от 0% до 100%. Nasdaq показывает, что половина объема биржевых торгов только в США связана с высокочастотной торговлей. В других странах около 80% объема криптоторговли на Bitfinex генерируется фирмами HFT. Несмотря на все накопленные знания за годы обучения и опыт, профессионалам трудно конкурировать по прибыльности с высокочастотными трейдерами. Многие даже полагают, что такая деятельность граничит с манипулированием рынком. Дело в том, что эти компании получают прибыль исключительно за счёт более быстрого исполнения сделок, чем при продуманном анализе, на котором основаны сделки профессиональных трейдеров.

Трейдеры должны быть уверены, что их сделки будут исполнены по желаемым цена с минимальным проскальзыванием. Скальперу необходимо ознакомиться с торговой платформой, которую предлагает ему брокер. Разные брокеры предлагают разные платформы, поэтому всегда следует открывать демо-счет и торговать в платформе до тех пор, пока вы полностью не привыкните к ней. В течение торгового дня многочисленные торговые операции выполняются с использованием системы, которая, как правило, основана на сигналах, полученных с помощью графических инструментов технического анализа.

Изменения здесь настолько быстрые, что уследить за всем невооруженным глазом практически невозможно. Такое происходит именно из-за использования трейдерами высокочастотной торговли. Высокочастотная торговля активами определенно делает игру на рынке «нечестной» против тех, у кого нет мощного оборудования и других возможностей совершать быстрые сделки.

Разработка правил автоматической торговли

В мире криптовалют HFT можно использовать для торговли на DEX. Как сообщает Financial Times, HFT уже используется такими высокочастотными торговыми домами, как Jump Trading, DRW, DV Trading и Hehmeyer. Торговые сигналы – это рекомендации по покупке https://boriscooper.org/ и/или продаже финансовых активов, основанные на анализе рынка. Они помогают определить торговые возможности и бывают бесплатными или платными. Если вы новичок в мире трейдинга, возможно, вы задумывались над использованием торговых сигналов.

Ради простоты и точности вычислений давайте предположим, что в каждом дне примерно 10’000 секунд, когда система может разместить сделку. В каждой из этих сделок HFT-трейдер стремится получить прибыль на минимальном возможном ценовом движении на уровне примерно 0,00025% полной цены. Это составляет $2,5 за транзакцию при использовании доступной суммы в $1’000’000. Для большинства инвесторов это слишком мизерная прибыль, но при повторении операции 10 тысяч раз за день выходит $25’000. Кроме того, в полностью автоматизированной системе риск практически сводится к нулю. 6 мая 2010 года произошла крупная финансовая катастрофа, также известная как FlashCrash.

Неделя на рынке: время центробанков (14.03–18.

Исследователи выяснили, что когда в 2012 году канадское правительство ввело дополнительные сборы для ограничения высокочастотной торговли, бид-аск спрэды на биржах страны выросли на 9%. С другой стороны,HFT-трейдинг во многом зависит от технологий. Обработка через разные узлы с несколькими выходами и входами, согласующаяся с параллельными вычислениями, является еще одним важным фактором, который может сыграть важную роль в использовании больших данных. Поскольку это связано с большим количеством транзакций, системам необходимо анализировать массу данных, связанных с рынком или компаниями, чтобы определить плохую или хорошую сделку.

Падение рынка оказалось еще более мощным из-за высокочастотной торговли. Чтобы применять высокочастотную торговлю, необходимо иметь супермощные компьютеры и специальные роботизированные программы, которые ведут торговлю с применением алгоритмов. Спуферы размещают множество ордеров на одной из сторон стакана, так что кажется, что на рынке появилось большое количество инвесторов, желающих купить или продать активы. Если финансовые инструменты популярны, то они и без того имеют высокую ликвидность на рынке. А вот при меньшей ликвидности трейдеру не так-то просто найти покупателя. Ginzy trading – это заказ разных цен, размещаемый посредником по полу.

Подходит ли high frequency trading для индивидуального трейдера?

HFT — это не только про то, как быстрее отправлять заявки по проводам (или микроволнам). А получение лучшего алгоритма требует работы настоящих математических талантов. Теперь они просто «исчезают» быстрее, чем человек может моргнуть. Алгоритмическая торговля с помощью перечисленных стратегий может эффективно работать лишь при высокой скорости обрабатывания заявок.

Большинство трейдеров хоть раз использовали новости в тот или иной степени для обоснования своей торговой стратегии. Для большинства торговля на новостях является игрой «на равных правах», ведь почти все получают новости сравнительно в одно и то же время. У некоторых трейдеров они могут появиться раньше благодаря «инсайдерскому трейдингу». Правда, на традиционных рынках инсайдерский трейдинг де-факто считается незаконным, хоть к нему и прибегают определенные игроки рынка. Помните, что скальпинг – это высокоскоростная торговля, поэтому для быстрого выполнения сделок требуется большая ликвидность на рынке.

Беспокоит то, что трейдеры высшего уровня могут достичь скорости, к которой не могут приблизиться другие трейдеры. Также важно отметить, что HFT работает только с правильной инфраструктурой. Любая задержка может серьезно повлиять на выигрыш, поэтому для этой операции требуется отличное подключение к Интернету и мощное оборудование.

Кроме того, развивающаяся технология искусственного интеллекта также поддерживает это. Таким образом, можно сказать, что высокочастотная торговля существует в течение длительного периода времени, и вы можете попробовать. Но прежде чем начать его использовать, изучите этот рынок и улучшите свои знания и навыки для HFT-трейдинга.

Может ли обычный трейдер заниматься высокочастотной торговлей?

Алгоритмы высокочастотной торговли (англ. High-Frequency Trading, или HFT), как правило, удерживают свои позиции на протяжении всего доли секунды. Одним из условий стратегии HFT является отсутствие позиций овернайт (с переносом на следующий день), что сводит маржинальные требования к минимуму. Компании, применяющие этот метод, договариваются с брокерами о выгодном кредитном плече. Так, они могут удерживать позиции стоимостью $1’000’000, вкладывая лишь четверть этой суммы. Каждый день у них есть 7,5 часов, или 27’000 секунд, чтобы торговать на эти средства.

• Если вы готовы сделать достаточные инвестиции, вы можете получить большую прибыль.
• Падение рынка оказалось еще более мощным из-за высокочастотной торговли.
• Более того, сам алгоритм может и не зарабатывать и даже немного терять, при этом трейдер будет зарабатывать на выплатах торговых площадок и в итоге оказаться в плюсе.
• Тем временем представители нового поколения, намного лучше разбиравшиеся в инфраструктуре информационных технологий, осознали, что торговля не ограничивается размером капитала.
• До появления торговли на высоких частотах участники торгов часто использовали ручной трейдинг.

Если этот вариант не подходит и трейдер желает освоить высокочастотную торговлю самостоятельно – можно приобрести специальное оборудование и установить мощное ПО. На рынке сейчас имеется несколько предложений по данному направлению. Вначале выберите, какой именно стратегии будете придерживаться. А вот с сигналами, алгоритмами и стратегиями придется разбираться самостоятельно. В некоторых случаях HFT-инвесторы провоцируют участников рынка на срочную торговлю, благодаря чему проявляются скачки в цене.

История возникновения HFT

Торговые компании, которые полагаются на высокочастотную торговлю, используют несколько стратегий, чтобы повысить свои шансы на заработок. Они скрытны, потому что предоставление другим возможности понять их процесс, возможно, даст им шанс использовать те же аспекты рынка для победы, что, вероятно, может уменьшить их прибыль. Уникальность стратегии каждой компании дает им преимущество перед другими. Высокочастотный трейдинг – это вид автоматической торговли, предполагающий применение специальных алгоритмов для проведения быстрых операций на фондовом рынке. HFT представляет собой программное обеспечение, нуждающееся в огромных вычислительных мощностях и быстром соединении с биржей.

Ограничения и критика HFT

Другие говорят, что обработка очень большого количества сделок за доли секунды искажает реальную ситуацию на рынках. В любом случае, этот метод торговли использует алгоритмы для анализа рынков и определения инвестиционных возможностей на основе условий, установленных алгоритмом. Высокочастотная торговля – это определенная разновидность алгоритмической торговли, которая использует программные методы для принятия быстрых решений. Высокочастотная торговля обрела популярность тогда, когда биржи начали по собственной инициативе предлагать инвестиционным компаниям стимулы для увеличения ликвидности. Программные методы, используемые в торговых системах для высокочастотной торговли, за счет сложных алгоритмов для анализа позволяют определять тренды за доли секунды.

Торговля спредом является основой арбитражной торговли и парного трейдинга. Особенностью арбитражного трейдинга является то, что спред строится между одинаковыми инструментами. Это уменьшает рыночный риск и позволяет обезопасить вложения на краткосрочном промежутке. Данная торговая стратегия предполагает полностью машинальный подход к торговле, включает data mining и применение автоматизированных торговых систем.

В самые популярные HFT стратегии входит статистический арбитраж. Тактика такого высокочастотного трейдинга предусматривает выявление корреляций. Выявляется зависимость между основным активом и его производными. Они обеспечивают высокочастотным игрокам быстроту нахождения перспективных сделок.

В некотором роде печальные события 2010 года послужили поводом для снижения эффективности HFT. До 2012 года объемы торговых операций при участии сверхзвуковых алгоритмов снизились в целых 5 раз. высокочастотная торговля существует на свете 20 десятилетия. Однако свое название HFT она получила относительно недавно 23 июля.

На американских биржах сейчас бид-аск спрэды составляют 3 базисных пунктах, 20 лет назад это число составляло 90. Это значит, что если даже, как в Канаде, HFT-трейдеры сократили из на 9%, итоговое их влияние оказывается не столь серьезным. Но если взглянуть на интервал в 250 миллисекунд, то корреляция пропадает — а это чуть меньше, чем половина времени, которое нужно на то, чтобы моргнуть. Это явление — неэффективность рынка, которую «исправляют» высокочастотные трейдеры. Как в своем материале верно отмечает американский финансист Джастин Фокс — на протяжении всей истории торговли акциями, всегда существовали некие посредники, получавшие свою комиссию. В наши дни благодаря росту рынков и развитию технологий эта комиссия стала меньше, но она все еще существует.

Идея высокочастотных алгоритмов, использующихся для биржевых торгов программиста Суонсона воплотилась в жизнь. Она и занялась обработкой операций, которые исполнялись в течение секунды. Временем появление на свет HFT трейдинга многие считают 1998 год. В этот нестабильный период комиссия США по ценным бумагам издала указ об использовании электронных торговых площадок. Высокочастотный сверхбыстрый трейдинг – инструмент, который обеспечивает возможность заработать приличные деньги с помощью двух стандартных способов. Он может использоваться в направлении маркет – мейкинга либо арбитража.